近日贝莱德宣布，将以32亿美元（约合人民币230亿元）现金收购一家公司。这家全球最大的资产管理公司，这几年在另类资产领域动作频频，因此我对这则消息挺感兴趣。
一看被收购的公司名，乐了。这不大名鼎鼎的英国私募股权数据库提供商Preqin（睿勤）吗。
要知道Preqin约有300名员工，相当于每人值7600多万。借着这笔交易，全球最大的资产管理公司，正加快步伐成为另类资产领域的头号玩家，交易完成后，其创始人马克.奥黑尔将加入贝莱德担任副董事长。
今年1月，贝莱德以125亿美元的大手笔收购全球最大的独立基础设施投资管理公司Global Infrastructure Partners。收购Preqin，是其进军快速增长的私募市场投资领域迈出的关键又一步。
贝莱德声明，收购Preqin增强了公司在快速增长的私募资产市场中，监管风险和分析数据的能力。更重要的是，贝莱德希望将指数化的理念引入私募市场，提供指数和交易所交易基金(ETF)。
别看全球私募股权不景气，它所属的另类投资赛道却是方兴未艾。看上另类投资赛道的，不止贝莱德。Alliance Bernstein、T Rowe Price等传统资产管理公司，正竞相收购另类资产管理公司。
Preqin作为另类资产行业数据和市场分析可靠的提供商，无疑是收购名单上的优质选择。根据声明披露的数据，这家有着二十余年的历史的数据提供商覆盖19万只基金、6万名基金经理和3万名私募市场投资者。用户包括基金经理、保险公司、养老金和财富管理公司等，过去三年的年增长率约为20%。
贝莱德一向善于通过买买买实现业务转型。这笔收购，同样带着战略布局的意味。被整合进贝莱德业务体系的Preqin，将成为其发展私募市场和指数产品开发业务的基石。
值钱的数据库
作价32亿美元，将数据帝国Preqin出售给贝莱德，意味着奥黑尔夫妇将成为新晋亿万富翁。
他们通过家族控股公司Valhalla Ventures持有公司80%的股份，一旦交易完成，将获得巨额收益，甚至比贝莱德老板拉里.芬克更加富有——拉里.芬克36年前创立了贝莱德，身价16亿美元。
获利丰厚的不仅是老板，Preqin当前300名员工中的部分人也将分享剩余的6亿美元。可以想见，将有一批人在一夜之间实现财务自由。
现年65岁的奥黑尔是一位连续创业者。他出生于英格兰，曾在剑桥大学学习数学专业。在波士顿咨询集团工作一段时间后，奥黑尔于20世纪80年代与他人共同创立了一家名为Goodall Alexander O'Hare & Co的管理咨询公司。
1993年，他又创立了股东信息服务公司Citywatch，五年后将其出售给路透社，赚了一大笔钱。这家仅拥有36名员工的公司主要收集持有上市公司股票的人的数据。
2002年，奥黑尔与妻子林迪一起将这笔钱回收，并在伦敦成立了新的数据库公司Preqin，向投资银行和金融客户出售基础设施、私募股权和对冲基金等另类资产的财务数据。
回顾Preqin二十余年来的发展历程，可以说是一步步稳扎稳打。在初创阶段，Preqin聚焦于私募股权领域的数据收集和分析，通过提供高质量的数据服务，逐渐在行业内建立起良好的声誉。
随着业务的扩展，Preqin开始涉足更多样的另类资产领域，如风险投资、私募债务、基础设施等，并逐步构建起一个全面的数据分析平台。近年来，Preqin通过技术创新和客户服务提升，进一步巩固了其在私募市场数据服务领域的领导地位。
Preqin的具体服务包括：
提供广泛的私募市场数据，包括基金业绩、交易和投资组合公司等信息，为投资者和资产管理者提供决策支持；
与此同时，Preqin利用尖端科技，开发了一系列分析工具，帮助客户深入理解市场趋势和投资机会；
另外，在客户服务方面，Preqin建立了24小时客户专属服务团队，提供个性化的研究报告和数据支持，并定期发布市场研究报告，提供行业洞察和趋势分析。
对机构投资者来说，借助Preqin可以寻找和筛选新的投资项目并管理投资组合。而基于核心的数据服务，Preqin也能够扮演募资代理机构的角色，帮助一部分机构募资。
贝莱德向私募市场再迈一步
看上Preqin，是因为全球最大的资产管理公司正谋求新的增长曲线。根据2023年全球资管机构500强榜单，贝莱德的管理总规模位居榜首。截至3月底，其客户资产规模达10.5万亿美元。
“私募市场是资产管理领域增长最快的部分。”贝莱德的声明称，到本世纪末，另类资产预计将达到近40万亿美元。这促使投资者对相关数据的需求激增，预计到2030年，潜在市场将从目前的80亿美元达到180亿美元。
在这一趋势下，贝莱德一直在拓展其技术和风险管理业务，将其产品范围扩大到股票和债券以外的另类资产领域。先是在2019年收购了软件提供商eFront，帮助投资者评估私募市场资产。去年又收购了Kreos Capital，以扩大私人债务业务。
今年1月，贝莱德宣布以约125亿美元收购Global Infrastructure Partners（GIP）。
为什么收购基础设施类，而不是更传统的私募股权公司？
贝莱德首席财务官当时表示，传统私募股权在零利率时代获得的最佳回报已经是过去式，而不断增长的政府赤字增加了大型基础设施项目向私人融资的需求，同时政府提供的补贴也使私人投资更具吸引力。
伴随收购而来的是业务整合。
Preqin将与之前收购的eFront整合。贝莱德计划将GIP与其现有的基础设施团队结合起来，创建一个管理资产超过1500亿美元的基础设施投资平台。GIP六位创始合伙人中的五位都将加入贝莱德，其中GIP的首席执行官将成为贝莱德董事会成员，并领导新成立的基础设施部门。
这些变革将使贝莱德成为全球第二大私募基建管理公司。在基础设施领域，贝莱德有望与麦格理和博枫等现有的业内头部玩家展开竞争。在财务层面，收购GIP预计将使贝莱德的私募资产增加约30%，其私募市场基础管理费也将增加约一倍，从而为公司带来更丰厚的潜在利润。
回到Preqin这笔交易，外媒披露，收购将在今年年底前完成，但还需获得监管部门批准。这笔收购，不仅对贝莱德具备战略意义十大股票配资平台网址，也将对私募投资领域产生影响。一方面，收购将进一步推动金融数据服务行业的整合，提升行业集中度。同时，贝莱德和Preqin的结合，有望催生更多创新的金融服务产品和解决方案。如果贝莱德成功将指数化的模式应用于私募市场，无疑将推动私募资产数据需求的增长。
文章为作者独立观点，不代表专业炒股配资网观点
相关文章
